След революцията в Португалия през април 1974 г. се отваря възможността за независимост на португалските колонии. Силите за независимост в Сао Томе и Принсипи са работили с португалските власти по график, който в крайна сметка е довел до независимост и ново знаме на 12 юли 1975 г. Водещата сила е Движението за освобождение на Сао Томе и Принсипи (MLSTP), което е създаден през 1960 г. Неговият лидер, Мануел Пинто да Коста, става първият президент на страната и също е кредитиран за проектирането на националното знаме. Разгледани бяха различни алтернативи, всички включващи цветовете, свързани с общоафриканската независимост (червено, жълто, зелено и черно) и в крайна сметка бяха отхвърлени.
Викторина Дестинация Африка: Факт или измислица? Етиопия има няколко важни пристанищни града.Най-накрая избраният флаг беше същият като този на MLSTP, с изключение на това, че ширините на ивиците бяха в съотношение 2: 3: 2, вместо да бъдат равни. Червеният триъгълник на подемника означава равенство и движение за независимост. Двете звезди отразяват африканското население, живеещо на двата основни острова, от които е съставена страната. Зеленото е за луксозната растителност на островите, жълтото за тропическото слънце. Знамето е подобно на първоначално приетото в други бивши португалски територии (Кабо Верде и Гвинея-Бисау) и в близкия Камерун, който имаше две звезди в знамето си до май 1975 г.
